| 名称 | 股东构成 | 产品体系 | 备注 |
| 1北银消费金融 | 西班牙桑坦德消费金融公司、利时集团、联想控股、大连万达 | 轻松付和轻松贷 |
国内首家消费金融公司，2010年3月1日开业。 http://www.xinyongdi.cn/cfc/1435.html |
| 2锦程消费金融 | 成都银行和马来西亚丰隆银行 | 分期贷款和现金贷 |
2010年3月1日正式挂牌成立 http://www.xinyongdi.cn/CFC/jccfc/ |
| 3中银消费金融 |
中国银行、百联集团、上海陆家嘴金融发展、中银信用卡（国际）、深圳市博德创新、北京红杉盛远
|
“新易贷信用贷款”、“新易贷商户专享贷”、“新易贷互联网贷款”。 | 2010年6月12日，上海第一家消费金融公司http://www.xinyongdi.cn/CFC/boccfc/ |
| 4捷信消费金融 | 捷信集团 | 捷信可提供商品贷和消费贷两大类型消费金融服务。 | 2010年11月10日成立http://www.xinyongdi.cn/cfc/2164.html |
| 5招联消费金融 | 招商银行和中国联通 | 零零花、好期贷、信用付 | 2015年3月6日正式开业http://www.xinyongdi.cn/cfc/2176.html |
| 6兴业消费金融 | 兴业银行、泉州市商业总公司、特步（中国）及福诚（中国） | 家庭消费贷、空手到、助学宝 | 2014年12月23日。首家由股份制商业银行控股http://www.xinyongdi.cn/cfc/2185.html |
| 7海尔消费金融 | 海尔集团、海尔集团财务、红星美凯龙、浙江逸荣投资和北京天同赛伯 | 嗨付APP和够花APP | 2014年12月26日正式获批开业http://www.xinyongdi.cn/cfc/2216.html |
| 8苏宁消费金融 | 苏宁易购、南京银行、法国巴黎银行个人金融集团 、江苏洋河酒厂和先声再康江苏药业 | 苏宁易购任性付，全网通任性付，苏宁消费金融APP。 |
2014年12月11日 首家以互联网零售企业为主发起人的消费金融公司http://www.xinyongdi.cn/cfc/1414.html |
| 9湖北消费金融 | 湖北银行、TCL、万得信息、北京宇信科技、武汉商联（集团）、武汉武商集团 | 超速贷款app，嗨贷，嗨花 | 2015年4月 华中地区首家开业的全国性消费金融公司 http://www.xinyongdi.cn/cfc/2235.html |
| 10马上消费金融 | 重庆百货、重庆银行，物美集团、阳光保险、浙江小商品城 |
商品分期；信用额度；现金分期安逸花
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2015年6月http://www.xinyongdi.cn/cfc/1413.html |
| 11中邮消费金融 | 邮政储蓄银行、星展银行、广东三正集团、渤海国际信托、广百股份、拉卡拉和广东海印集团。 | 邮你购、邮你花、邮你贷 |
2015年11月 http://www.xinyongdi.cn/cfc/383.html |
| 12杭银消费金融 | 杭州银行,西班牙对外银行（BBVA）,海亮集团,网盛生意宝。 | 杭银消费金融综合消费贷,消费分期贷. |
第12家,2015年11月25日获批开业，2015年12月28日正式开业。 http://www.xinyongdi.cn/cfc/2065.html |
| 13华融消费金融 | 中国华融，合肥百大、深圳华强、安徽新安资产 | 有借、好借、闪借 | 第13家，2016年1月正式开业,http://www.xinyongdi.cn/cfc/2033.html |
| 14晋商消费金融 |
晋商银行；奇飞翔艺（北京）软件；天津宇信易诚科技；山西华宇商业发展；山西美特好连锁超市
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晋情贷、晋享分期、晋享钱包 | 第14家，2016年2月24日开业http://www.xinyongdi.cn/cfc/752.html |
| 15盛银消费金融 | 盛京银行与顺峰投资实业、大连德旭经贸 | 族贷、普贷、助贷三个系列14类消费贷款产品 | 2016年2月24日获批开业http://www.xinyongdi.cn/cfc/1985.html |
| 16长银消费金融 | 长安银行、汇通信诚租赁司、北京意德辰翔投资 | 畅通贷，机速贷，长银燕翔，长银君健，美丽计划，宝贝计划，美家计划，薪欣贷，保单贷，宜家贷，积金贷，商享贷。 |
第16家 2016年11月28日开业 http://www.xinyongdi.cn/cfc/1985.html |
| 17中原消费金融 | 中原银行，上海伊千网络（“中民投”全资控股公司） | 提钱付，提钱花，精英贷 | 2016年12月30日开业 |
| 18包银消费金融 | 包商银行，深圳萨摩耶，百中恒投资发展(北京) | 包你贷，包你还 | 2016年12月16日开业 |
| 19长银五八消费金融（湖南） | 长沙银行，58同城，通程控股 | 长银58工薪贷；长银58装修贷；YOUNG钱包 | 第19家获准开业，2016年12月27日获批，2017年1月24日正式开业。 |
| 20哈银消费金融（哈尔滨） | 哈尔滨银行，苏州同程软件、北京博升优势科技、上海斯特福德置业、黑龙江赛格国际贸易、黑龙江信达拍卖等共同出资设立。 | 有卡贷、优享贷、易享贷 | 2016年11月10日获批，于2017年4月11日正式开业。第20家获准开业。 |
| 21幸福消费金融 | 张家口银行联合神州优车、蓝鲸控股 | “幸福花”、“幸福买”、“幸福结”、“幸福帮”等幸福系列产品 | 2017年6月13日正式获得开业批复 第22家 |
| 22尚诚消费金融(上海） | 上海银行、携程集团、博裕资本、红杉资本 | 诚e借 | 2016年11月17获批，2017年8月17日正式工商注册。 |
| 22厦门金美信消费金融 | 台湾中国信托商业银行，厦门金圆金控股，国美控股。 | “极速贷”、“生活贷”与“消费贷”。 | 2018年9月29日获批，全国第23家获批开业。 |
| 23 | |||
| 此外，富银消费金融于2015年12月份获批筹建，冀银消费金融于2016年8月份获批筹建，易生华通消费金融于2017年1月份获批筹建，但是截至目前，上述获批公司均未开业迎客。 |
消费金融的杠杆与银行业的资本充足率监管指标类似，约为10%，这意味着消费金融公司的杠杆约为10倍。
| 银监复[2010]243号：中银消费金融有限公司开业的批 复 http://www.xinyongdi.cn/cfc/2551.html （2010年6月3日） |
| 11 | 筹建批文 | 开业批文 | ||
| 11 | 北京（北银消费金融有限公司） | 2010年1月6日 | 银监复[2010]93号2010年2月24日 | 1 |
| 12 | 天津（捷信消费金融有限公司） | 2010年2月12日 | 银监函[2010]385号2010年10月26日 | 4 |
| 13 | 河北 | |||
| 14 | 山西（晋商消费金融股份有限公司） | 银监复[2016]25号（2016年1月14日） | 晋银监复〔2016〕20号（2016年2月22日） | 14 |
| 15 | 内蒙（包头市包银消费金融股份有限公司） | 银监复[2016]357号（2016年11月8日） | 内银监复〔2016〕152号（2016年12月16日） | 19 |
| 21 | 辽宁（盛银消费金融有限公司） | 银监复[2015]634号（2015年11月13日） | 15 | |
| 22 | 吉林 | |||
| 23 | 黑龙江（哈尔滨哈银消费金融有限责任公司） | 银监复[2016]356号 （2016年11月8日） | 黑银监复〔2017〕22号（2017年1月22日） | 17 |
| 31 | 上海（中银消费金融有限公司） | 2010年1月6日 | 银监复[2010]243号2010年6月3日 | 3 |
| 上海（上海尚诚消费金融） | 银监复[2016]385号（2016年11月17日） | 沪银监复〔2017〕359号（2017年8月11日） | ||
| 32 | 江苏（苏宁消费金融有限公司） | 银监复[2014]905号2014年12月11日 | 苏银监复〔2015〕128号2015年5月11日 | 8 |
| 33 | 浙江（杭银消费金融股份有限公司） | 银监复[2015]440号2015年7月7日 | 浙银监复〔2015〕599号2015年11月25日 | 12 |
| 34 | 安徽（华融消费金融） | 银监复[2015]602号（2015年10月23日） | 皖银监复〔2016〕5号（2016年1月18日） | 13 |
| 35 | 福建（兴业消费金融股份公司） | 2014年10月14日 | 闽银监复〔2014〕393号2014年12月22日 | 6 |
| 36 | 江西 | |||
| 37 | 山东（海尔消费金融有限公司） | 银监复[2014]874号2014年12月3日 | 青银监复〔2014〕360号2014年12月23日 | 7 |
| 41 | 河南（河南中原消费金融股份有限公司） | 银监复[2016]420号（2016年12月16日） | 豫银监复〔2016〕490号（2016年12月29日） | 18 |
| 42 | 湖北（湖北消费金融股份有限公司） | 银监复[2014]934号2014年12月16日 | 鄂银监复〔2015〕2015年4月3日 | 9 |
| 43 | 湖南 | |||
| 44 | 广东（招联消费金融有限公司） | 银监复[2014]582号2014年8月28日 | 2015年3月3日 | 5 |
| 广东（中邮消费金融有限公司） | 银监复[2015]18号2015年1月6日 | 粤银监复〔2015〕507号2015年1月6日 | 11 | |
| 45 | 广西 | |||
| 46 | 海南 | |||
| 51 | 重庆（马上消费金融股份有限公司） | 渝银监复〔2015〕59号2014年12月30日 | 渝银监复〔2015〕59号2015年6月11日 | 10 |
| 52 | 四川（四川锦程消费金融有限责任公司） | 银监复[2010]94号2010年2月25日 | 2 | |
| 53 | 贵州 | |||
| 54 | 云南 | |||
| 55 | 西藏 | |||
| 61 | 陕西（长银消费金融有限公司） | 银监复[2016]176号（2015年6月16日） | 陕银监复〔2016〕62号（2016年10月31日） | 16 |
| 62 | 甘肃 | |||
| 63 | 青海 | |||
| 64 | 宁夏 | |||
| 65 | 新疆 | |||
注册资本？股东情况？公司章程？工商变更？
中国银行业协会消费金融专业委员会第一届成员单位名单
北银消费金融有限公司
四川锦程消费金融有限责任公司
中银消费金融有限公司
捷信消费金融有限公司
兴业消费金融股份公司
海尔消费金融有限公司
招联消费金融有限公司
湖北消费金融股份有限公司
苏宁消费金融有限公司
马上消费金融股份有限公司
中邮消费金融有限公司
杭银消费金融股份有限公司
华融消费金融股份有限公司
晋商消费金融股份有限公司
盛银消费金融有限公司
陕西长银消费金融有限公司
包头市包银消费金融股份有限公司
河南中原消费金融股份有限公司
哈银消费金融公司
湖南长银五八消费金融股份有限公司
河北幸福消费金融股份有限公司
上海尚诚消费金融股份有限公司
2009年，中国银监会颁布《消费金融公司试点管理办法》，随后国内首批4家消费金融公司应运而生，掀开了中国消费金融事业的崭新一页。2013年国务院再次强调，要助推消费升级，创新金融服务，支持居民家庭大宗耐用消费品、教育、旅游等信贷需求，并提出要扩大消费金融公司试点，鼓励民间资本探索设立消费金融公司。2016年政府工作报告再一次提及消费金融，“在全国开展消费金融公司试点，鼓励金融机构创新消费信贷产品。”2017年初政府工作报告中更是提到“金融首要任务还是要支持实体经济的发展”，不能“脱实向虚”。这为中国消费金融行业的发展带来了宝贵的机遇。那么何为消费金融政策？消费金融政策发展历程是什么？对消费金融发展有哪些结论呢？
一、消费金融政策发展历程
消费金融是指向各阶层消费者提供消费贷款的现代金融服务方式。无论从金融产品创新还是扩大内需角度看，消费金融试点都具有积极意义。在我国当前的宏观经济形势下，我国消费金融政策，经历过主要三个时期，适时地出台相关政策是适应客观经济形势的趋势和需要。
表1：消费金融政策发展历程
数据来源：国务院官方网站、互联网资料、新金融研究院
二、消费金融试点期
2009年7月银监会公布《消费金融公司试点管理办法》(以下简称《试点办法》)，在北京、天津、上海、成都启动消费金融公司试点审批工作。2010年初，银监会相继批准了北银、中银、四川锦程和捷信四家消费金融公司。首批试点的消费金融公司中，除了捷信以外，其余三家均为银行系。
表2：试点期成立的消费金融公司
数据来源：银监会、新金融研究院
根据《消费金融公司试点管理办法》，金融机构作为消费金融公司主要出资人，要求最近1年年末总资产不低于600亿元人民币;而非金融企业作为消费金融公司主要出资人，要求最近1年营业收入不低于300亿元人民币，最近1年年末净资产不低于资产总额的30%。
但消费金融牌照对于绝大多数非银机构而言，仍可望而不可及。主要是资质要求太高，所以对于绝大多数非银机构而言，只能通过谋求与大公司、大金融集团合作拿牌照。故而首批消费金融公司以银行系为主。从银行的自身的业务端来看，在消费金融领域的布局主要以信用卡分期和消费贷款为主。而消费贷款，在某种程度上来说，可以看成是大额的信用卡。目前银行越来越倾向于成立单独的消费金融子公司，并拿到消费金融牌照，“在利率市场化的背景下，消费信贷业务对银行利润贡献度凸显出来。”
三、消费金融修订期
2013年11月14日，银监会发布《消费金融公司试点管理办法（修订稿）》，为贯彻落实《国务院办公厅关于金融支持经济结构调整和转型升级的指导意见》（国办发〔2013〕67号）关于“扩大消费金融公司试点城市范围”、“尝试由民间资本发起设立自担风险的消费金融公司”的有关要求，进一步深化消费金融公司试点工作，促进行业持续、健康发展，银监会在认真总结3年来的试点经验，并广泛征求社会各界意见的基础上，并宣布扩大消费金融公司试点城市范围，新增沈阳、南京、杭州、合肥、泉州、武汉、广州、重庆、西安、青岛等10个城市参与试点工作。
修订后的《办法》分为5章，共计39条。立足于满足试点公司深化发展的实际需要，此次修订主要在以下几方面做出重要调整：（1）增加主要出资人类型，促进消费金融公司股权多样化，以充分利用民间资本和消费金融优势资源；（2）放开营业地域限制，允许消费金融公司在风险可控的基础上逐步开展异地业务，以利于试点公司尽早实现规模效应，增强行业整体实力；（3）根据业务发展实际需要，增加吸收股东存款业务，以进一步拓宽资金来源，更好地支持消费金融公司业务发展；（4）将消费金融公司发放消费贷款的额度上限由“借款人月收入5倍”修改为“20万元人民币”，以充分体现其功能定位，增强业务可操作性；（5）增加公司风险管理的自主权，删除“消费金融公司须向曾从本公司申请过耐用消费品贷款且还款记录良好的借款人发放一般用途个人消费贷款”等限制性要求；（6）增加消费者保护条款，要求消费金融公司在业务办理中应遵循公开透明原则，充分履行告知义务。
经国务院同意，此次新增沈阳、南京、杭州、合肥、泉州、武汉、广州、重庆、西安、青岛等10个城市参与消费金融公司试点。此外，根据CEPA相关安排，合格的香港和澳门金融机构可在广东（含深圳）试点设立消费金融公司。扩大试点掌握“一地一家”的原则，将可新增12家试点机构。《办法》正式施行后，银监会将坚持商业化、市场化原则，在市场主体自愿申请的基础上，严格依照《办法》规定的各项准入条件进行审批，启动扩大试点工作。
表3：修订期成立的消费金融公司
数据来源：中国银监会、新金融研究院
四、消费金融全国推广期
2015年6月10日：国务院召开常务会议决定，放开市场准入，将原在16个城市开展的消费金融公司试点扩大至全国。审批权下放到省级部门，鼓励符合条件的民间资本、国内外银行业机构和互联网企业发起设立消费金融公司，成熟一家、批准一家。向消费者提供无抵押、无担保小额信贷，规范经营、防范风险，使消费金融公司与商业银行错位竞争、互补发展。更好发挥消费对经济增长的拉动作用。会议指出，发展消费金融，重点服务中低收入人群，有利于释放消费潜力、促进消费升级。
2015年7月18日：《关于促进互联网金融健康发展的指导意见》，确立了互联网消费金融等互联网金融主要业态的监管职责分工，落实了监管责任，明确了业务边界。在指导意见中，（1）指出积极鼓励互联网金融平台、产品和服务创新，激发市场活力。鼓励消费金融等金融机构依托互联网技术，实现传统金融业务与服务转型升级，积极开发基于互联网技术的新产品和新服务。支持有条件的金融机构建设创新型互联网平台开展网络消费金融等业务。（2）鼓励从业机构相互合作，实现优势互补。支持小微金融服务机构与互联网企业开展业务合作，实现商业模式创新。支持消费金融与互联网企业开展合作，拓宽金融产品销售渠道，创新财富管理模式。（3）消费金融公司通过互联网开展业务的，要严格遵循监管规定，加强风险管理，确保交易合法合规，并保守客户信息。消费金融公司要制定完善产品文件签署制度，保证交易过程合法合规，安全规范。互联网消费金融业务由银监会负责监管。（4）明确消费金融是互联网金融主要业态之一。互联网金融的主要业态包括互联网支付、网络借贷、股权众筹融资、互联网基金销售、互联网保险、互联网信托和互联网消费金融等。
2016年3月5日，李克强总理在《2016年政府工作报告》中提到，“在全国开展消费金融公司试点，鼓励金融机构创新消费信贷产品。” 今年政府工作报告关于消费金融有两层含义：第一，放开市场准入，这其实是去年6月10日国务院常务会议相关决策的延续。该会议后，原在16个城市开展的消费金融公司试点扩大至全国，审批权下放到省级部门，符合条件的民间资本即可放行。第二，“鼓励金融机构创新消费信贷产品”，则是第一次明文出现。
从国家层面看，国家意在鼓励消费金融领域的创新发展，适应消费升级趋势，增强消费拉动经济增长的基础作用。截止到2017年5月，相继成立了杭银消费金融、华融消费金融、盛银消费金融、晋商消费金融、长银消费金融、哈银消费金融、上海尚诚消费金融、中原消费金融、包银消费金融、长银五八消费金融、河北幸福消费金融、珠海易生华通消费金融公司、江苏苏银凯基消费金融有限公司13家公司。
表4：全国推广期成立的消费金融公司
数据来源：中国银监会、新金融研究院
五、主要结论
1、政策支持，推动消费金融发展
经过7年多的发展，消费金融政策从试点，到扩大范围，再到全国推广，消费金融公司从4家，到11家，再到目前24家，而且行业整体事先盈利，2016年累计实现净利润超过10亿元。在此背景下，中国银监会将审批权下放到省级部门，以“成熟一家，审批一家”为主线，积极推动消费金融公司设立常态化，未来将会继续有一批消费金融公司获批筹建。
2、消费拉动，助推消费金融爆发
根据波士顿咨询报告，2016年，75%中国消费者将维持或增加消费支持。根据艾瑞咨询报告，2016年中国消费信贷规模为19万亿元，预计到2019年将超过41万亿元。如果消费金融仅占按揭存量的一般，就将催生近10万亿元的市场空间，可谓市场规模巨大。
随着我国经济发展，人民生活水平提高，消费者的消费理念转变等，消费金融市场也正在悄然改变，从基本到升级消费、非理性到理性消费、被动到主动消费、标准化到定制化消费、个人到家庭服务消费、固定场景到移动场景消费，这些消费升级和消费理念转变，将助推消费金融大爆发。
3、银行系仍是消费金融机构主力军
截止到2017年5月，目前全国有24家持牌消费金融公司，其中非银行系持牌机构只有4家（捷信消费金融公司、苏宁消费金融公司、海尔消费金融公司、华融消费金融公司），银行系消费金融机构有20家，占比为83.33%，所以银行系仍是消费金融机构主力军。
银行系消费金融机构，是在银行传统零售信贷业务的基础上把客户重心进一步下沉，介入资质相对较好、承贷能力充足的中低收入群体。强大的银行股东背景实力、低成本的资金获取能力、广泛的银行网点布局是银行系消费金融机构不可比拟的优势，所以在持牌系消费金融机构中，银行系占据主力地位。
综述，笔者认为，消费金融已经逐渐在“政策支持+消费拉动”的双重驱动下，有望迎来爆发式增长。从2009年中国银监会发布《消费金融公司试点管理办法》到2016年明确写进政府工作报告，消费金融公司从最初的4家增长到目前的24家，整个消费金融产业正在经历“政策试点期—政策修订期—政策全国推广期”的典型产业演变历程，经历6年多的发展，有望在整体消费升级中迎来新的发展契机。
